問46：2資産ポートフォリオの分散を求める基本式を答えよ。
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公式：分散＝wA²σA²＋wB²σB²＋2wAwBρABσAσB。
wは投資比率、σは標準偏差、ρは相関係数を表し、相関ρが小さいほど分散（リスク）は小さくなる。
関連過去問：R5,問22／R3,問20／R5,問18
問47：2資産ポートフォリオの標準偏差は、分散からどのように求めるか。
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公式：ポートフォリオ標準偏差＝ポートフォリオ分散の平方根。
例：分散0.01なら、標準偏差＝√0.01＝10％。※分子・分母の取り違えに注意。
関連過去問：R5,問22／R3,問20／R5,問18
問48：安全資産とリスク資産を組み合わせたポートフォリオの期待収益率を求める基本式を答えよ。
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公式：期待収益率＝安全資産比率×無リスク利子率＋リスク資産比率×リスク資産の期待収益率。例：安全資産40％・2％、リスク資産60％・8％なら、5.6％。※分子・分母の取り違えに注意。
関連過去問：R7,問20設問2／R6,問19／R3,問20
問49：2資産ポートフォリオの分散を、A60％、B40％、σA10％、σB20％、相関0.5で計算するといくらか。
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計算例：0.6²×0.1²＋0.4²×0.2²＋2×0.6×0.4×0.5×0.1×0.2＝0.0148。標準偏差は√0.0148＝約12.2％。※二乗項と共分散項の計算もれに注意。
関連過去問：R5,問22／R3,問20／R5,問18
問50：安全資産40％、リスク資産60％、リスク資産の標準偏差20％の場合、ポートフォリオの標準偏差はいくらか。
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公式：ポートフォリオ標準偏差＝リスク資産比率×リスク資産標準偏差。
例：0.6×20％＝12％。※分子・分母の取り違えに注意。
関連過去問：R7,問20設問2／R6,問19／R3,問20
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